Synopsis : Chaque année, quelques jours après la tournée du père Noël, la bienfaisante fée Befana, sillonnant le ciel sur son balai, apporte d'autres cadeaux aux enfants d'Italie le 6 janvier, jour de l'Épiphanie. Une année, la fée Befana tombe malade et ne peut assurer elle-même sa distribution de cadeaux : elle doit confier sa tâche au louche docteur Scarafoni. Mais les jouets qui doivent être distribués ce soir-là savent que Scarafoni n'a aucune intention de distribuer les cadeaux : il compte les revendre aux enchères. Les jouets eux-mêmes doivent alors déjouer ses machinations et s'assurer que la nuit de Noël se passera bien. Parmi ces jouets, la Flèche bleue, un petit train électrique, est bien décidé à arriver lui-même jusqu'à la maison de Francesco, l'enfant à qui il est destiné.